FinanΦnφ anal²za

A. Vizualizace podvojnΘho ·Φetnictvφ - anal²za

┌Φetnφm expert∙m, analytik∙m, auditor∙m a jim podobn²m postaΦφ kázφskßnφ p°ehledu o stavu a finanΦnφm zdravφ firmy obratovß p°edvaha. Ostatnφ si pomßhajφ jak umφ, nebo se divφ.

Cφlem anal²zy bylo najφt takov² zp∙sob kumulovanΘho zobrazenφ v²voje firmy tak, aby na jednΘ strßnce byl hotov² komplexnφ a zßrove≥ jednoduch² p°ehled, kter² poskytne zßsadnφ a kumulovanΘ informace, umo₧nφ je mezi sebou porovnßvat a tyto informace identifikovat. VÜechny tyto p°ehledy m∞ly vychßzet zápou₧φvan²ch a zaveden²ch ekonomick²ch metod. Zßrove≥ m∞l tento zp∙sob podpo°it poΦφtaΦovΘ zpracovßnφ.

ZjednoduÜen∞ cel² systΘm musφ odpov∞d∞t na otßzky :

• jak na tom firma je
• proΦ tomu tak je
• kam se pod∞ly penφze závyprodukovanΘho zisku, nebo Φφm byla financovßna ztrßta

Celou metodu jsem nazval jednoduÜe ôAnal²zaö. Anal²za byla rozd∞lena do vφce formulß°∙ sájednφm hlavnφm kter²m je ôZßkladnφ anal²zaö.

Zßkladnφ anal²za û popis

Jak na tom firma je ?

Zßkladnφ anal²za je postavena na upravenΘ nßkladovΘ anal²ze. ╚len∞nφ je horizontßln∞ po polo₧kßch zßkladnφ anal²zy a dalÜφch, vertikßln∞ po m∞sφcφch a celkov∞ za rok.

Váprvnφch 12 °ßdcφch jsou polo₧ky sledujφcφ tvorbu mar₧e (hrubΘho zisku), rozd∞leny do t°φ skupin:

1. Tvorba obchodnφ mar₧e
2. Tr₧by za zbo₧φ û Nßklady na prodanΘ zbo₧φ
3. Tvorba p°idanΘ hodnoty
4. Tr₧by za v²robky a slu₧by û Nßklady na v²robky a slu₧by
5. Tvorba ostatnφch v²nos∙
6. Tr₧by za prodej majetku a materißlu û z·statkovß cena prodanΘho majetku a materißlu + Ostatnφ v²nosy

12. °ßdek obsahuje v²poΦet celkovΘ dosa₧enΘ mar₧e

1. Obchodnφ mar₧e + P°idanß hodnota + Ostatnφ v²nosy

VádalÜφch 7°ßdcφch jsou polo₧ky identifikujφcφ spot°ebu mar₧e provoznφ re₧iφ. Vlastnφ provoznφ re₧ie je Φlen∞na do t∞chto polo₧ek :

1. Osobnφ nßklady
2. Spot°eba energiφ a paliv
3. Nßklady na provoz technologiφ
4. Nßklady na provoz vozidel
5. NßjemnΘ
6. Dan∞ a poplatky
7. Ostatnφ provoznφ re₧ie

Vát∞chto °ßdcφch je vid∞t jak se dosa₧enß mar₧e utrßcela a zda firma na svΘ zßkladnφ nßklady vyd∞lala.

Na 21. °ßdku je vypoΦten Provoznφ hospodß°sk² v²sledek.

1. Mar₧e celkem û Provoznφ re₧ie celkem

22. a₧ 27.°ßdek sleduje vznik finanΦnφho a mimo°ßdnΘho hospodß°skΘho v²sledku.

1. FinanΦnφ v²nosy û FinanΦnφ nßklady
2. Mimo°ßdnΘ v²nosy û mimo°ßdnΘ nßklady

28. a₧ 30. ╪ßdek obsahuje odpisy, rezervy a da≥ záp°φjmu.

Na 31. ╪ßdku je spoΦten celkov² hospodß°sk² v²sledek.

Jak je patrnΘ záobrßzku Φ.1 tento p°ehled umo₧≥uje rychle zφskat p°ehled o stavu firmy na ·rovni nßklad∙ a v²nos∙ a zßrove≥ Φlen∞nφ anal²zy po m∞sφcφch umo₧≥uje provßd∞t porovnßnφ dosa₧en²ch v²sledk∙ mezi jednotliv²mi m∞sφci. A tak jednoduÜe vyhodnocovat v²voj a stav firmy.

Pod nßkladovou anal²zou jsou jeÜt∞ tyto dva d∙le₧itΘ °ßdky :

1. DPH - informuje o nßroku na nadm∞rn² odpoΦet DPH, nebo o da≥ovΘ povinnosti za jednotlivΘ m∞sφce, jako o v²znamnΘ povinnosti bezprost°edn∞ ovliv≥ujφcφ stav finanΦnφch prost°edk∙. ┌daj je vypoΦten záevidence DPH.
2. FinanΦnφ tok û informuje o dopadu t∞ch aktivit firmy vádanΘm m∞sφci na tok pen∞₧nφch prost°edk∙, kterΘ se neprojevφ vánßkladovΘ Φßsti anal²zy

Zßkladnφ anal²za by byla jen nßkladovou anal²zou, kdyby zobrazovala pouze pohyby na nßkladov²ch a v²nosov²ch ·Φtech. Kázachycenφ pohyb∙ na rozvahov²ch ·Φtech slou₧φ dalÜφ °ßdek ôFinanΦnφ tokö. Ke sledovßnφ celΘ ekonomiky firmy je tento ·daj nezbytn². Vyprodukovan² hospodß°sk² v²sledek nenφ to samΘ jako pen∞₧nφ tok. Firma m∙₧e vyprodukovat zisk a zßrove≥ mφt p°itom zßporn² pen∞₧nφ tok. Zaplatφte zßlohy na elektriku a plyn, zaplatφte splßtku ·v∞ru apod. Toto jsou pohybu, kterΘ neovlivnφ hospodß°sk² v²sledek, ale z∙statek pen∞₧nφch prost°edk∙ ano.

Obrßzek Φ.1 :

Podrobnß anal²za û popis

ProΦ tomu tak je ?

Káidentifikaci ·daj∙ zobrazen²ch vázßkladnφ anal²ze, váΦßsti nßkladovΘ anal²zy ,slou₧φ dalÜφ formulß° û ôPodrobnß anal²zaö. Ka₧dß hodnota zobrazenß vázßkladnφ anal²ze je spoΦtena záobratu p°i°azen²ch nßkladov²ch a v²nosov²ch ·Φt∙. Podrobnß anal²za obsahuje dva zßkladnφ sloupce. Váprvnφm je nßzev °ßdku anal²zy, vádruhΘm nßzev vaÜeho analytickΘho ·Φtu, kter² byl °ßdku anal²zy p°i°azen. DalÜφ sloupce jsou jednotlivΘ m∞sφce a souΦet za rok.

Podrobnß anal²za zejmΘna umo₧≥uje provßd∞t nßkladovou optimalizaci. Sledovat kdy a za co se utratily penφze a dßvß hlubÜφ smysl analytickΘmu Φlen∞nφ ·Φt∙. Jestli vßs zajφmajφ platby za jednotlivΘ telefony bude je ·Φetnφ sledovat na jednotliv²ch analytick²ch ·Φtech a vy uvidφte jak se vyvφjφ telefonnφ poplatky po jednotliv²ch m∞sφcφch. Nebo cokoli co pova₧ujete za vhodnΘ takto sledovat. To jakΘ se pou₧ijφ analytickΘ ·Φty stanovujete vy. Na zßklad∞ znalosti tohoto v²voje lze p°ijφmat p°φsluÜnß opat°enφ.

Obrßzek Φ.2 :

Pen∞₧nφ toky û popis

Kam se pod∞ly vyd∞lanΘ penφze ?

Tak jako podrobnß anal²za identifikuje zßkladnφ anal²zu, tak ôPen∞₧nφ tokyö identifikujφ ·daj ôFinanΦnφ tokö vázßkladnφ anal²ze.

Konstrukce pen∞₧nφch tok∙ musφ umo₧nit jednoduchΘ poΦφtaΦovΘ zpracovßnφ, musφ dßt p°esnou odpov∞∩ na p°φΦiny zm∞n stavu pen∞₧nφch prost°edk∙. Konstrukce je zalo₧ena na ·vaze, ₧e kdyby se nem∞nily z∙statky na rozvahov²ch ·Φtech (neplatily a nep°ijφmaly by se zßlohy, ·v∞ry apod.) odpovφdal by pen∞₧nφ tok , tedy nav²Üenφ pen∞₧nφch prost°edk∙, hospodß°skΘmu v²sledku. VátakovΘmto Φlen∞nφ a vátakovΘto nßvaznosti pou₧itß konstrukce pen∞₧nφch tok∙ je neobvyklß a originßlnφ. Jejφmu pochopenφ v∞nujte prosφm zv²Üenou pozornost. Je jednφm záklφΦ∙ kápochopenφ systΘmu podvojnΘho ·Φetnictvφ.

Pen∞₧nφ toky jsou konstruovßny jako stav pen∞₧nφch prost°edk∙ na poΦßtku obdobφ + hospodß°sk² v²sledek za obdobφ, kter² je postupn∞ upravovßn o zm∞ny z∙statk∙ na rozvahov²ch ·Φtech. Zátoho vyplyne z∙statek pen∞₧nφch prost°edk∙ na konci obdobφ a celkovß zm∞na pen∞₧nφch prost°edk∙.

JednotlivΘ °ßdky pen∞₧nφch tok∙ lze identifikovat na formulß°φch p°φsluÜn²ch podrobn²ch aktiv, nebo pasiv jako rozdφl p°φsluÜnΘho °ßdku za analyzovan² a p°edchozφ m∞sφc.

Obrßzek Φ. 3

P°φklad :

V²Üe uvedenΘ si zaslou₧φ vysv∞tlenφ na p°φkladu. Podφvejte se na zßkladnφ anal²zu obr.Φ.1 kde vám∞sφci Φervnu byl vyprodukovßn Hospodß°sk² v²sledek p°es 1,5 mili≤nu a pen∞₧nφ tok byl jen 362 tisφc. Aby jste zjistili p°φΦinu je t°eba prohlφdnout pen∞₧nφ toky za Φerven. Ve skupin∞ ôZm∞na stavu cizφch zdroj∙ö vá°ßdku ôBankovnφ ·v∞ryö vidφte polo₧ku û 2 736 840,-. To znamenß, ₧e byl vátΘto Φßstce splacen ·v∞r. Toto byl tedy hlavnφ d∙vod ni₧Üφho pen∞₧nφho toku vám∞sφci Φervnu tedy faktickΘho odlivu pen∞z záfirmy, kter² neovlivnil nßklady firmy.

Aktiva , Pasiva û popis

U vizualizace aktiv a pasiv byla pou₧ita obdobnß metoda jako u zßkladnφ a podrobnΘ anal²zy.

Zßkladnφ p°ehled popisuje aktiva a pasiva vákumulovanΘ podob∞, podrobnß aktiva a podrobnß pasiva pak identifikujφ tyto ·daje na ·rovni analytick²ch ·Φt∙.

Zp∙sob vizualizace je patrn² na nßsledujφcφch obrßzcφch.

Tento systΘm p°ehled∙ umo₧≥uje dφky svojφ vzßjemnΘ provßzanosti a hierarchickΘ struktu°e komplexn∞ analyzovat stav firmy a identifikovat ·daje poskytnutΘ vákumulovanΘ form∞ a₧ na ·rove≥ m∞sφΦnφch obrat∙ analytick²ch ·Φt∙. Zßrove≥ umo₧≥uje identifikovat p°φΦiny pen∞₧nφch tok∙. P°itom jsou vytvo°eny p°edpoklady pro poΦφtaΦovΘ zpracovßnφ a dalÜφ podrobn∞jÜφ identifikaci ·daj∙.