home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ NetNews Usenet Archive 1992 #27 / NN_1992_27.iso / spool / comp / sys / ibm / pc / misc / 14766 < prev    next >
Encoding:
Internet Message Format  |  1992-11-17  |  3.9 KB
  1. Path: sparky!uunet!charon.amdahl.com!pacbell.com!sgiblab!zaphod.mps.ohio-state.edu!uwm.edu!ogicse!psgrain!qiclab!nosun!klic!keithl
  2. From: keithl@klic.rain.com (Keith Lofstrom)
  3. Newsgroups: comp.sys.ibm.pc.misc
  4. Subject: Re: MEMORY PRICE GOUGING?:Call your senator/representative
  5. Message-ID: <1992Nov17.204232.19502@klic.rain.com>
  6. Date: 17 Nov 92 20:42:32 GMT
  7. Article-I.D.: klic.1992Nov17.204232.19502
  8. References: <1992Nov17.105756.1@sscvx1.ssc.gov>
  9. Organization: Keith Lofstrom Integrated Circuits
  10. Lines: 65
  11.  
  12. In article <1992Nov17.105756.1@sscvx1.ssc.gov> schludermann@sscvx1.ssc.gov writes:
  13. >
  14. >   Are you suspect about the reasoning for the increase in memory prices?
  15. >It's months away till the actual likely hood for the tariffs being imposed.
  16. >I can understand the wholesalers worrying about replacement costs but six
  17. >months ahead? Who holds memory that long? I suspect price gouging. So I
  18. >suggest we call our congresspeople and put our tax dollars to work. Maybe
  19. >they can get a strait answer.
  20. >
  21. >Kris
  22.  
  23.  
  24. If somebody charges too much, it's gouging.
  25. If somebody charges too little, it's dumping.
  26. If somebody charges the same amount, it's collusion.
  27.  
  28. Nobody is holding a gun to anybody's head and forcing them to buy RAM.  One
  29. result of a tariff - even an anticipated one - is that production volumes
  30. drop.  Since semiconductor plants are extremely expensive, companies in
  31. Korea that make RAMs are going to invest in fewer fabs, bring fabs on line
  32. more slowly, and invest their time and money looking for other, non-US
  33. markets.  Some of these effects are immediate, others are longer term, but
  34. the net effect is a shortage of RAM, a shortage that is corrected by raising
  35. prices until people ask for less.  Since a large portion of the RAM market
  36. is on fixed price, long term contracts that do not adjust flow rates very
  37. rapidly, the difference is made up in the spot market.  That's you and me,
  38. folks.  I haven't heard many complaints about RAM prices from the Dells
  39. and Compaqs and Apples of the world - they're still getting their RAMs on
  40. contract.  The AVERAGE price of RAMs probably hasn't changed much.  Spot
  41. prices will come back down after the market adjusts, and after Micron
  42. (who all this was done for) can ramp up production - if they can;  RAMs are
  43. harder to make than french fries.
  44.  
  45. If you want a straight answer, read a book on microeconomics or price 
  46. theory.  I would suggest "Price Theory" by David Friedman;  yes, his dad
  47. is Milton, but I think David is more fun.  For more information on the 
  48. economics of RAM manufacturing, you should look at "Microcosm" by George
  49. Gilder.
  50.  
  51. If you want a crooked, lying, fantasy answer, call your congressman.
  52. After all, protecting you from the truth is what they are there for.
  53. All they ask in return is your freedom, self respect, and future earnings,
  54. which for many people aren't worth much.
  55.  
  56. It's funny, in a black sort of way.  People start Asian bashing.  The 
  57. nimble Asian steps aside, and the lethargic Asian bashers end up clubbing
  58. themselves.  Andy Grove of Intel was one of the lead proponents of the
  59. big tariffs against Japanese RAM.  At the time, Intel was already getting
  60. out of the RAM business, and getting into the board business.  The increased
  61. RAM prices certainly weren't healthy for Intel's board business, which is
  62. in real trouble.  Increased RAM prices also lower the demand for Intel
  63. processors.  And while Andy was back east buying drinks for congressoids,
  64. the P5 project wanders aimlessly and is now over a year late.  I imagine
  65. a similar thing will happen with Micron, except they don't have processors
  66. and EPROMs to fall back on.
  67.  
  68. If you REALLY want to do some good, call your congresscritter and threaten
  69. him with bodily harm if he votes for any more tariffs.
  70.  
  71. Keith
  72.  
  73. -- 
  74. Keith Lofstrom         keithl@klic.rain.com       Voice (503)-520-1993
  75. KLIC --- Keith Lofstrom Integrated Circuits --- "Your Ideas in Silicon"
  76. Design Contracting in Bipolar and CMOS - Analog, Digital, and Power ICs
  77.